日前，盈科律师事务所北京办公室高级合伙人律师李建平接受《国际商报》采访，就中资银行海外拓展之路发表专业意见。文章如下：

历时一年之久，中国工商银行收购美国东亚银行80%股权一事终于尘埃落定。工行的公告显示，该收购案已获美国联邦储备委员会正式批准。这是中资银行对美国商业银行控股权收购的首例成功案例。

接受本报采访的业内人士表示，与过去中资银行在美国设立分行或办事处的相对边缘化地位相比，此次收购标志着中国金融资本正式进入到美国主流金融市场，是中资银行海外之行迈出的重要一步。

艰难“破冰”

数据显示，东亚银行目前拥有约7.8亿美元资产，在纽约和加利福尼亚州设有13家分行，主要从事零售和商业银行业务。中国工商银行目前总资产约为2.5万亿美元，是中国最大的银行。

据报道，东亚银行早在2011年1月底就宣布将出售其在美国公司的80％股权给工行，剩下的20％股权以卖出期权的方式，在交易完成后的18个月内卖给工行。但美国监管部门对这单交易的审批时间却长达13个月。“美国的银行业实行多头监管的机制，再加上此次是中国银行业首次与美国银行进行控股交易，美国相对来说比较谨慎，工行能够最终收购成功实属不易。”投中集团分析师万格在接受记者采访时指出。《华尔街日报》认为，美联储此次对中国的开放态度对于美国的银行业监管者来说是“标志性的一步”。彭博社则称，此举是美国银行业迄今为止对来自中国的竞争对手“最为重大的开放”。

北京市盈科律师事务所高级合伙人、资深并购律师李建平也认为，这释放了中美双方继续保持开放和合作的经贸合作的原则性态度。

而美联储在批准工行收购案的同时，还批准了中国银行在芝加哥设立分行、中国农业银行在纽约设立分行的申请。“美国对中国银行业在美设立分支机构审批比较严，主要是担心中国银行业的监管水平。而现在中国银行业自身的实力和监管水平都有很大提升，也得到了美联储的认可。”中央财经大学中国银行业研究中心主任郭田勇表示，“当然这中间也不能排除中美双方对于金融开放方面有一些利益交换，毕竟任何国家对于金融业的开放都不可能是无原则的。”事实上，美国向来对中资银行的进入持审慎态度。自1991年开始实施《加强对外资银行监管法》以来，美国更是加强了对银行业的保护。中行和交行幸运地赶在此前在美国设立了分行。此后，即便是被公认为治理结构较为完善的招商银行，也是等待了10个月后才得到在美国开设分行的批准。

渐行渐顺

工行董事长姜建清曾表示，收购美国东亚银行的80%股权，将使工商银行获得美国商业银行牌照，填补工商银行在美零售银行牌照的空白，进一步拓展在美国的机构和业务网络，提升工商银行在美机构的经营实力。

对于中资银行拓展海外的积极表现，李建平分析道，中国银行业一直寻求进入美国，一方面是出于进入海外金融市场，占有更多市场份额的考虑；另外一方面也为国内企业的海外投资和贸易提供更全面的服务，以巩固其在国内的优势地位。

对此，李建平认为，分业经营的弊端已经充分显现。受国内金融监管的限制，银行在一些利润更为突出的业务领域始终没有获得实质性的进展，拓展海外市场，则可以帮助银行借道海外市场抢占这类业务的制高点。

审慎前行

相关数据显示，尽管近年来中资银行海外扩张不断提速，但与国外同业对比，我国银行业的国际化程度仍然偏低。目前，工、农、中、建、交五大银行海外业务和收入的平均占比不足6%，即便是国际化程度最高的中行，这一比例也不过22%，而欧美同业的平均水平则在35%以上。“短期内，中国银行业海外扩张的步伐可能会因外部环境的变化有快有慢，但随着越来越多的中国企业在海外扩张，需要当地的金融机构提供更好的配套服务，另一方面人民币国际化也需要中国银行业的推动。”郭田勇认为，长期而言，中资银行“走出去”是大势所趋。

但此前中国民生银行等海外投资的失败案例，还是让不少人对中资银行“走出去”的前景表示担忧。

对于迫切希望“走出去”的中资银行，李建平提醒，风险无处不在，中资银行应避免盲目的收购和投资，且有必要制定海外银行机构的风险防范内控体系，通过对风险和利益的平衡把握来充分地预见风险，并以有效的控制和化解机制规避风险。